Впереди ключевые уровни сопротивления и зона перекупленности

Позитивные результаты аукционов по продаже гособлигаций Германии и Португалии спровоцировали спрос на традиционные европейские валюты, такие, как евро и фунт. К концу дня валютная пара торговалась вблизи отметки 1,2865 против 1,2735 во вторник, пара британский фунт/доллар – по 1,5430 против 1,5330. Однако сами европейские площадки не показали единой динамики. По итогам торгов французский индекс CAC 40 упал на 0,16%, германский DAX вырос на 0,34%, британский FTSE 100 - на 1,15%. Несмотря на снижение стоимости обслуживания долга для многих стран вследствие монетарных действий Европейского центрального банка, инвесторы обеспокоены фундаментальным состоянием региона. Если трейдеры на наиболее ликвидном – валютном - рынке реагируют оперативно, закрывая короткие позиции по рисковым валютам на позитивных новостях, то на фондовом предпочитают дождаться разрешения вопросов касательно греческого долга и финансовой помощи Венгрии.
В противовес европейскому рынку, где макроэкономические данные оставляют желать лучшего, на американском рынке акций игроки получили очередную порцию относительно позитивных данных с рынка жилья (индекс Национальной ассоциации строителей жилья достиг самого высокого уровня с июня 2007 года, поднявшись до отметки 25) и благоприятный отчет Казначейства США по международным потокам капитала (приток капитала в долгосрочные американские активы за ноябрь активизировался и составил 59.8 миллиарда долларов). В результате индекс Dow Jones Industrial Average вырос на 0,78%, а широкий индекс S&P 500 – на 1,11%. При этом в лидерах роста оказались акции финансового сектора, отреагировав на опубликованную вчера отчетность банка Goldman Sachs Group. Прибыль инвестиционного подразделения по итогам 4 квартала превысила ожидания аналитиков, что стало для инвесторов более важным, чем разочаровывающие данные по общим доходам и прибыли банка.
На российском фондовом рынке преобладал «бычий» настрой. Индекс ММВБ обновил максимум с 5 декабря прошлого года, прибавив 0,5% и достигнув отметки 1493,7. Сообщение, что МВФ увеличит свои кредитные возможности на 500 миллиардов долларов (с текущих 385), очень кстати для искусственного поддержания рынков. Возможности для расширения ресурсной базы будут обсуждаться лишь через месяц на встрече «большой двадцатки», а до этого времени инвесторы будут надеяться на очередную денежную дозу от властей.
В четверг азиатские площадки демонстрируют уверенное движение вверх, а фьючерсы на американские индексы консолидируются вблизи достигнутых вчера значений. Вероятно, российский фондовый рынок откроется в «плюсе» и пробьет линии сопротивления. Для индекса ММВБ это отметка 1500 пунктов. Однако ввиду большого количества публикаций макроэкономической статистики в середине и в конце дня пыл «быков» поугаснет и вернет ведущие индикаторы из зоны перекупленности. Валютная пара евро/доллар, вероятно, опустится к отметке 1,28. В случае выхода разочаровывающих данных инвесторы предпочтут зафиксировать образовавшуюся за последние дни прибыль.
Следует обратить внимание на публикацию финансовых отчетов американских компаний Google, Intel, Microsoft и Morgan Stanley; данных об объеме начатого строительства за декабрь в США, данных о количестве первичных обращений американских граждан за пособием по безработице за неделю; значения филадельфийского индекса деловой активности за январь.