В понедельник, 19 июня, глобальные фондовые рынки умеренно проседают. Судя по всему, инвесторы решили сделать некоторую передышку после уверенного роста на прошлой неделе. При этом настроения на рынках в целом остаются достаточно позитивными.
Участники торгов весьма благосклонно восприняли паузу в ужесточении монетарной политики Федрезерва, причем их не смутили довольно «ястребиные» заявления главы ФРС Джерома Пауэлла о том, что для окончательной победы над высокой инфляцией могут потребоваться дальнейшие повышения ключевой ставки.
Поддержку рисковым активам оказывают выходившие в последние дни статданные по американской экономике, указывающие на то, что проведенное до этого монетарное ужесточение уже сдерживает рост рынка труда и оказывает охлаждающее влияние на темпы роста цен.
В частности, в пятницу Мичиганский университет сообщил, что в июне инфляционные ожидания американских граждан на ближайший год снизились по итогам второго месяца подряд и оказались минимальными с марта 2021 года. Это позволяет рассчитывать на то, что текущий цикл повышения ставок в Штатах близок к окончанию.
Американские фондовые индикаторы в пятницу уменьшились на 0,3-0,7%, однако завершили прошлую неделю в существенном плюсе. Сегодня фьючерс на индекс S&P 500 слабо повышается.
На торгах в Азии преобладали продажи, инвесторы следили за ходом визита госсекретаря США Энтони Блинкена в Китай, а также ждали решения Народного банка КНР по монетарной политике. Ожидается, что китайский ЦБ в ходе завтрашнего заседания понизит годовую и пятилетнюю ставки по кредитам первоклассным заемщикам (LPR) на 10 б. п. В умеренно негативном ключе началась сессия в Европе.
Главным событием наступившей недели станут выступления Пауэлла в Конгрессе США с докладом по денежно-кредитной политике за первую половину 2023 года, рынки будут пытаться найти в речи главы ФРС намеки на дальнейшие действия регулятора.
Кроме того, в предстоящие дни ожидаются многочисленные выступления других представителей Федрезерва. В Европе привлекут внимание заседания ЦБ Великобритании и Швейцарии.
Из запланированной к публикации макростатистики наибольший интерес будут представлять предварительные июньские индексы деловой активности PMI по США и ведущим странам Старого света и данные по инфляции в Британии за май, а из корпоративной отчетности стоит выделить публикацию результатов FedEx Corporation (NYSE:FDX), Accenture (NYSE:ACN), Darden Restaurants (NYSE:DRI), FactSet Research Systems (NYSE:FDS).
Отметим также, что текущая неделя окажется укороченной для ряда важных рынков. Из-за национальных праздников биржи США будут закрыты сегодня, Гонконгская фондовая биржа – в четверг, а биржи материкового Китая – в четверг и пятницу.
По состоянию на 11:45 мск индекс Мосбиржи уменьшился на 0,24%, тогда как долларовый РТС вырос на 0,26%. Сводный европейский фондовый индикатор STOXX 600 понизился на 0,38%. Китайский Shanghai Shenzhen CSI 300 просел на 0,82%, гонконгский Hang Seng – на 0,66%.
Фьючерс на S&P 500 поднимается на 0,1%, доходность 10-летних казначейских облигаций США находится на отметке 3,76%. Стоимость августовских фьючерсов на нефть Brent опустилась на 0,55% до уровня $76,2 за баррель.
На торгах в США в пятницу стоимость акций провайдера программного обеспечения для обработки изображений Adobe Systems (NASDAQ:ADBE) выросла на 0,9% в связи с тем, что компания во II финквартале увеличила выручку и скорректированную прибыль сильнее ожиданий, а также улучшила прогноз на весь текущий фингод.
Капитализация производителя потребительских роботов iRobot Corporation (NASDAQ:IRBT) подскочила на 21,2% на новости о том, что британское Управление по защите конкуренции и рынкам одобрило сделку по покупке компании интернет-ретейлером Amazon.com (NASDAQ:AMZN). В то же время котировки бумаг Apple (NASDAQ:AAPL) понизились на 0,6%.
На торгах в Гонконге лидерами снижения стали акции девелоперов Country Garden Holdings Company Ltd (HK:2007) (-5,4%) и Wharf Real Estate Investment Co Ltd (HK:1997) (-3,3%), производителей спорттоваров ANTA Sports Products Ltd (HK:2020) (-4%) и Li Ning Co Ltd (HK:2331) (-3,9%), поставщика информационных услуг в области медицины Alibaba Health Information Technology Ltd (HK:0241) (-3,5%), производителя стекла Xinyi Glass Holdings Ltd (HK:0868) (-2,5%).
В Европе акции шведско-британского фармацевтического гиганта AstraZeneca (LON:AZN) подешевели на 0,6%. По информации СМИ, из-за растущей геополитической напряженности компания планирует выделить свой китайский бизнес, который затем может быть выведен на биржу.
Российские фондовые индикаторы изменяются разнонаправленно в понедельник, при этом индекс Мосбиржи демонстрирует сдержанное снижение. Давление на отечественные акции оказывают коррекционные настроения на зарубежных фондовых площадках после неплохого роста на прошлой неделе, снижение цен на нефть, а также укрепление курса рубля.
Кроме того, осторожность инвесторов может объясняться ожиданиями возвращения санкционной повестки – Евросоюз ранее обещал согласовать очередной, уже 11-й по счету, пакет антироссийских санкций до конца текущего месяца, и в ближайшие дни могут начать появляться какие-либо подробности.
При этом дивидендный фактор, который поддерживал рынок акций РФ последние несколько месяцев, судя по всему, постепенно исчерпал себя, а новых драйверов роста пока не появилось.
Лидерами снижения к середине дня стали бумаги ММК (MCX:MAGN) (-2,2%), TCS Group (MCX:TCSGDR) (-1,7%), «Татнефти» (MCX:TATN) -1,6%, TATN_p -1,1%), Fix Price (MCX:FIXPDR) (-1,6%), НЛМК (MCX:NLMK) (-1,3%), «Северстали» (MCX:CHMF -1,2%), Мосбиржи (MCX:MOEX -1%).
В плюсе торговались акции МТС (MCX:MTSS) (+1,3%), «Ростелекома» (MCX:RTKM) (+1,2%), «Аэрофлота» (MCX:AFLT) (+0,8%), расписки VK (MCX:VKCODR) (+0,6%).
По сообщению СМИ со ссылкой на слова главы Якутии Айсена Николаева, «Алроса» может выплатить промежуточные дивиденды за I полугодие 2023 года, если не произойдет «ухудшения экономической ситуации на рынке алмазов». На этой новости акции «Алросы» (MCX:ALRS) прибавляют в цене 2,8%.
Ретейлер «Магнит» в пятницу вечером отчитался о росте выручки в I квартале 2023 года на 9% (г/г) до 596,8 млрд рублей, при этом чистая прибыль подскочила на 41,3% до 15,41 млрд рублей. Компания также сообщила о тендерном предложении, в рамках которого может быть выкуплено до 10% акций «Магнита» по цене 2215 рублей за бумагу. Котировки акций «Магнита» (MCX:MGNT) поднялись на 0,4%.
Техническая картина
Индекс Мосбиржи
С точки зрения теханализа на дневном графике Индекс Мосбиржи оттолкнулся от верхней границы локального восходящего клина. Ожидаем продолжения коррекции к нижней границе фигуры в район 2740 пунктов.
S&P 500
Индекс S&P 500 продолжил ралли, обновив более чем годовой максимум на прошедшей неделе. Однако признаки перегретости начинают проявляться все ярче – в частности, инструмент в пятницу отскочил от верхней полосы Боллинджера вниз, а индекс относительной силы (RSI) вошел в зону перекупленности. В связи с этим не исключена коррекция индекса до диапазона 4300-4380 пунктов на текущей неделе.
Euro STOXX 600
С точки зрения теханализа на дневном графике индекс STOXX 600, двигаясь в рамках среднесрочного восходящего клина, пытается закрепиться выше 50-дневной скользящей средней. В случае успеха можно будет рассчитывать на продолжение подъема верхней границе фигуры в район 470 пунктов.
CSI 300
Индекс CSI 300 отработал «двойное дно» на минувшей неделе и остановился вблизи важного уровня 3930 пунктов. Если индексу удастся закрепиться выше него, то мы можем увидеть продолжение роста до отметки 4000 пунктов.
