В ходе вчерашних торгов фондовые индексы США продемонстрировали умеренный рост, прибавив 0,2-0,6%. Индекс S&P500 удержал поддержку в районе 2700-2710 б.п. и направился от этих уровней в направлении к отметке в 2730 б.п. Однако отметим, что новые заявления американских властей в отношении возможности введения импортных пошлин на автомобили вновь несколько ухудшают настроения на рынках, и фьючерсы на американские индексы сегодня в Азии корректируются в рамках 0,2%.
Доходности десятилетних treasuries в преддверии и по факту публикации протоколов ФРС демонстрировали локальное снижение, опустившись в район 2,98-3,00%. Уровень инфляционных ожиданий (спред между доходностью десятилетних treasuries и TIPS) опустился до 213-214 б.п.
Коррекционные настроения на российском фондовом рынке вчера усилились на фоне перехода к снижению мировых рынков, с одновременной заметной внутридневной просадкой нефтяных котировок. По итогам торговойсессии индекс МосБиржи (-1,3%) опустился ниже отметки в 2300 пунктов, все ключевые сектора показали негативную динамику. Торговая активность пятый день оставалась пониженной ввиду отсутствия сильных внутренних и глобальных идей, а также спада интереса глобальных инвесторов к рынкам развивающихся стран.
В аутсайдеры вчера вышли акции нефтегазового сектора: заметные потери понесли Лукойл (MCX:LKOH) (-2,2%) и Роснефть (MCX:ROSN) (-2,0%), а из менее ликвидных бумаг -«префы» Башнефти (MCX:BANE) (-5,0%) и Сургутнефтегаза (MCX:SNGS) (-3,2%). Сдержанно отреагировали на ухудшение общерыночной конъюнктуры акции Газпрома (MCX:GAZP) (-0,4%), обновившая максимумы Газпром нефть (MCX:SIBN) (+0,2%) и «префы» Транснефти (MCX:TRNF_p) (-0,1%), поддержанные новостями о дивидендах.
В финансовом секторе откат возглавили акции Сбербанка (MCX:SBER) (-2,0%) и МКБ (-2,0%). Здесь «против» рынка шли лишь малоликвидные акции банка Возрождение (+7,6%), взлетевшие на новости об интересе ВТБ (MCX:VTBR) (-0,5%) к банку. В акциях телекоммуникационных и Internet-компаний динамику слабее рынка показали МТС (MCX:MTSS) (-2,1%), Qiwi (MCX:QIWIDR) (-2,3%) и Яндекс (MCX:YNDX) (-1,7%), в электроэнергетике –Россети (MCX:RSTI) (-2,9%), Юнипро (-2,3%), Энел Россия (MCX:ENRU) (-2,1%), ОГК-2 (MCX:OGKB) (-1,9%) и Интер РАО (MCX:IRAO) (-1,5%)..
В акциях потребсектора также преобладала тенденция к фиксации прибыли: упали на недельные минимумы акции Ленты (MCX:LNTADR) (-3,6%), скорректировались Магнит (MCX:MGNT) (-1,4%) и Детский Мир (-1,6%). Сильно подорожали акции Дикси (MCX:DIXY) (+3,3%), двигаясь к объявленной цене выкупа (340 руб./акцию), отметим отскок в акциях Х5 (+1,5%).
Ликвидные акции металлургического и горнодобывающего сектора выглядели чуть лучше рынка: аутсайдеры теряли в пределах 1,8% (Мечел (MCX:MTLR)), большинство бумаг показали умеренно снижение курсовой стоимости, а акции ТМК (MCX:TRMK) (+0,9%) смогли продолжить рост.
Михаил Поддубский, Евгений Локтюхов, «Промсвязьбанк»