Фьючерсы на золото: Обзор на 23 - 27 апреля

Investing.com - Фьючерсы на золото умеренно выросли в ходе вялых торгов в пятницу на фоне ослабления доллара США, так как инвесторы были в поиске очередного катализатора роста цен.

На разделении Comex Нью-Йоркской товарной биржи фьючерсы на золото с поставкой в ​​июне торговались на USD1643,65 за тройскую унцию на закрытии торгов в пятницу. На неделе цены упали на 0,6%.

Фьючерсы на золото, вероятно, найдут поддержку на USD1613,55 за тройскую унцию, минимуме 4 апреля, и сопротивление на USD1681,15, максимуме 12 апреля.

Объемы торгов фьючерсами на золото на COMEX были ниже среднего уровня в пятницу, поскольку инвесторы отодвинули золото на второй план перед истечением контрактов на следующей неделе.

Цены на золото торговались в узком диапазоне в последние дни, так как инвесторы были в поиске очередного катализатора роста цен.

Золото скромно выросло в цене в пятницу, так как евро подскочил до двух с половиной недельного максимума против доллара США. Золото остается более чувствительны к движениям евро/доллар в краткосрочной перспективе, чем к росту неприятия риска, который в прошлом поднимал цены вверх.

Курс евро поднялся после того, как в пятницу G-20 приняли соглашение повысить кредитные возможности МВФ на USD430 млрд. с целью защитить мировую экономику от долгового кризиса, который захватил еврозону.

Кроме того, поддержку единой валюте оказали данные института экономических исследований Ifo, который сообщил сообщил, что индекс условий в деловой среде Германии вырос в апреле до 109,9 с 109,8 в предыдущем месяце, не оправдав ожиданий снижения до 109,5.

Индекс доллара, который отслеживает динамику доллара против корзины из шести других основных валют, снизился на 0,53% в пятницу до 79,28, минимального уровня с 3 апреля.

Слабость доллара обычно поднимает цену золота, так как повышает спрос на драгоценный металл как альтернативный актив и делает цены на сырьевые товары, деноминированные в долларах, дешевле для держателей других валют.

Между тем трейдеры золотом продолжают следить за экономическими данными США на признаки вероятности того, что ФРС предпримет новый раунд смягчения денежно-кредитной политики, что потенциально может повредить доллару и поддержать золото.

В США в четверг данные показали, что активность в производственном секторе Филадельфии выросла в апреле более медленными темпами, чем ожидалось, а объем продаж жилья на вторичном рынке США неожиданно упал в прошлом месяце.

Данные появились после того, как доклад правительства показал, что количество людей, которые подали заявления на пособия по безработице в США на прошлой неделе, снизилось меньше, чем ожидалось, в то время как показатель предыдущей недели был пересмотрен вверх.

Министерство труда сообщило, что число лиц, подавших первоначальные заявления на пособия по безработице на неделе, закончившейся 14 апреля, снизилось на 2000 до 386 000 с учетом сезонных колебаний, разочаровав ожидания снижения на 18000 до 370000.

Показатель предыдущей недели был пересмотрен с 380000 до 388000.

Слабые данные вызвали опасения по поводу темпов восстановления экономики США накануне двухдневного заседаня по политике ФРС на этой неделе.

Ожидания монетарного стимулирования даёт толчок росту цен на золото, так как драгоценный металл считается безопасным средством сбережения и хеджирования от инфляции.

Между тем активность на ключевых физических рынках в Азии остается приглушенной, даже несмотря на то, что 24 апреля начнётся один из крупнейших индуистских фестивалей с активной покупкой золота в Индии Akshaya Tritiya, так как высокие цены и слабость рупии понизили интерес к драгметаллу.

Цены на золото упали до минимального уровня USD1631,45 в четверг, поскольку расходы по займам Испании превысили уровень 6% на фоне опасений, что правительство намерено уменьшить крупнейший дефицит в зоне евро в условиях надвигающейся рецессии.

Также в последние недели возобновились опасения по поводу дальнейшего распространения долгового кризиса в зоне евро на фоне обеспокоенности, что Испания станет следующей страной в зоне евро, которой потребуется финпомощь.

Несмотря на то, что спрос на золото в качестве безопасного убежища усиливается в периоды экономической неопределенности, долговой кризис в еврозоне не особо повлиял на укрепление спроса на этот драгоценный металл в последние месяцы.

Ослабление евро и укрепление доллара повлияли на цены на золото. Последняя тесная корреляция золота с евро сделала драгоценный металл уязвимым в случае, если долговой кризис зоны евро ухудшится.

На Comex серебро с поставкой в ​​мае торговалось на USD31.66 за тройскую унцию на закрытии торгов в пятницу, получив 0,78% за неделю. В то же время медь с поставкой в ​​мае выросла в цене на 2,35% за неделю до USD3.692 за фунт.

Цены на медь выросли почти на 2,5% в пятницу после падения в начале недели до самого низкого уровня с января.

Аналитики отметили, что цены были подкреплены надежду, что Китай будет вводить новых мер по поддержке экономики страны, возможно, подпирая медь спросом. Азиатская страна является крупнейшим меди в мире потребитель, на которые приходится почти 40% мирового потребления в прошлом году.

На будущей неделе инвесторы будут ожидать заявления по политике ФРС, отслеживая любые признаки того, что центральный банк склоняется к очередному раунду смягчения денежно-кредитной политики.

Кроме того, настроения участников рынка останутся по давлением обеспокоенности по поводу финансовых проблем Испании, а также в воскресенье состоится первый раунд президентских выборов во Франции.

Президент Франции Николя Саркози и претендент из Социалистической партии Франсуа Холланд, как ожидается, придут ко второму туру 6 мая с равным количеством голосов. Большинство французских опросов показывает, что Холланд выиграет в этом туре.

Кроме того, в четверг Италия проведёт аукцион по размещению 10-летних облигаций государственного долга. Сумма предложения будет объявлена в понедельник.

Аукционы по размещению бондов стали основными факторами склонности к риску в последние месяцы, так как трейдеры пытаются оценить способность должников еврозоны финансировать себя.