Санкции для секторов и приговоры для индексов
Владимир Рожанковский | 30.07.2014 10:32
Прогнозы:
- Первая оценка ВВП США за 2-й квартал текущего года окажется близкой к консенсус-прогнозу;
- Квартальная финансовая отчётность французского нефтяного гиганта Total SA TOTF окажется несколько лучше консенсус-прогноза.
Санкции для секторов и приговоры для индексов
Сегодня ожидается весьма насыщенный в плане новостей день. Излишне упоминать о существовании печальных «горячих точек» – прежде всего, Украины, где из Донецкой области сегодня утром пришла скорбная информация о девяти погибших детях, подорвавшихся на мине, а также Израиля и Палестины, где счёт жертв пошёл на тысячи человек. Помимо этого, рынок, несомненно, будет оценивать сугубо присущие ему события: в первую очередь, перед открытием американских торгов в США выйдет большой блок по предварительной оценке ВВП за 2-й квартал и соответствующим ценовым дефляторам. Далее внимание игроков привлекут данные об изменении коммерческих запасов нефти по данным Минэнерго. Наконец, под занавес мы ждём главное событие дня – Решение ФРС США по ставкам и дальнейшей монетарной политике, а также традиционное сопроводительное заявление Комитета по открытым рынкам ФРС. Напомним, что большинство западных аналитиков полагают, что американский ЦБ уменьшит объём ежемесячных денежных интервенций ещё на $10 млрд до $25 млрд, однако основная интрига состоит в том, будут ли вновь озвучены конкретные сроки начала повышения учётной ставки и оценки текущего состояния американского фондового рынка. Риски коррекции на риторике Федрезерва, на наш взгляд, остаются достаточно высокими.
Скачайте приложение
Фондовые индексы США завершили сессию снижением, после того как Евросоюз наконец озвучил перечень санкций против России. Перечень новых санкций включает ограничение доступа российских госбанков к рынкам европейского капитала, запрет на экспорт в Россию оборудования для нефтедобычи, эмбарго на будущие поставки вооружений в Россию, а также ограничения на поставки продукции двойного назначения. В то же время, судьба обсуждения предложенных Еврокомиссией санкций против российских госбанков пока неясна. В новостном релизе были упомянуты банки ВТБ, Банк Москвы и Россельхозбанк, однако перечень конкретных ограничений, судя по всему, пока носит достаточно ограниченный характер и исчерпывается, главным образом, невозможностью предлагать облигации и акции этих компаний, номинированных в евро, европейским инвесторам. Экономические санкции со стороны ЕС в отношении РФ могут быть пересмотрены через три месяца.
В течение относительно бедной на макростатистические релизы торговой сессии была опубликована информация от Conference Board, согласно которой, вопреки нашим прогнозам, в июле индекс потребительского доверия в США подскочил аж до 90,9 пункта, что стало максимальным значением с октября 2007 года. При этом значение индикатора за июнь было пересмотрено с 85,2 пункта до 86,4 пункта. Консенсус-прогноз ожидал повышения показателя до 85,5 пункта. Индикатор отношения американских потребителей к текущей финансовой ситуации в июле вырос до 88.3 пункта по сравнению с теми же 86,3 пкт месяцем ранее.
Компоненты индекса Dow Jones закрылись преимущественно в минусе (24 против 30). Наибольшее падение вновь продемонстрировали акции UnitedHealth Group UNH (-1,73%). Лидером положительной динамики оказались акции AT&T T (+2,64%). Все секторы индекса S&P 500, кроме двух, снизились. Самый большой спад показал сектор промышленных производителей (-1,07%). Выросли только секторы телекоммуникации (+0,56%) и здравоохранения (+0,09%).
Вчера в течение американской торговой сессии Yandex YNDX – крупнейшая российская поисковая система и интернет-портал – представила отчёт за 2-й кв. 2014 года. Консолидированная выручка выросла на 32% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года — до 12,2 млрд рублей (около $361,5 млн), при консенсус-прогнозе в $12,05 млрд. Чистая прибыль составила 2,4 млрд рублей (около $71,2 млн), уменьшившись на 18%. Однако скорректированная чистая прибыль составила 3,3 млрд рублей (98,7 млн долларов США), что оказалось выше на 9% по сравнению с аналогичным показателем за 2-й кв. прошлого года.
Месяц назад Yandex достиг договорённости о покупке популярного портала объявлений о продажах автомобилей Auto.ru. Одновременно Yandex снизил выручку от медийной рекламы — за год она упала на 6% до 775 млн руб. Доля компании на российском поисковом рынке (включая мобильный интернет) во 2-м квартале 2014 года составила примерно 62%. Количество запросов к поиску Яндекса увеличилось в годовом выражении на 21%. Количество рекламодателей превысило 295 тысяч, что оказалось на 25% больше, чем за аналогичный период прошлого года, и на 6% больше, чем в 1-м кв. 2014-го.
Между тем, курс доллара вчера вновь умеренно вырос против евро, достигнув при этом максимальных значений с конца ноября прошлого года (текущее значение пары EUR/USD на 9:30 мск – $1,3409). На этом фоне, Казначейство США вчера разместило 5-летные облигации на сумму $34,95 млрд. Результаты оказались не слишком впечатляющими. Доходность госбумаг составила 1,72% против 1,67% в среднем за 6 предыдущих аукционов. Соотношение спроса и предложения составило 2,81 по сравнению с 2,74 за последнее размещение. Непрямые покупатели, в число которых входят иностранные центральные банки, выкупили 48,21% от объёма размещения по сравнению с 52,51% на предыдущем аукционе. В свою очередь, прямые покупатели (первичные дилеры, прочие национальные банки и инвестиционные фонды) выкупили 25,89% от объёма размещения по сравнению с 9,32% на предыдущем аукционе.
Европейские фондовые индексы вчера умеренно выросли, что было связано с всё теми же основными факторами: объявлением нового раунда санкций в отношении России и ожиданиями итогов традиционного Заседания ФРС США по определению ключевой ставки и дальнейшей монетарной политики. Национальные фондовые индексы выросли в 12 из 18 западноевропейских рынков.
В корпоративном разрезе, котировки акций BP упали в ходе торгов на 2.5% даже несмотря на то, что британская нефтекомпания увеличила чистую прибыль во 2-м квартале 2014 года на 33% – до $3,182 млрд. Прибыль BP без учета разовых факторов и изменения запасов составила $3,6 млрд, превысив средний прогноз экспертов на уровне $3,4 млрд. Представитель компании признал в СМИ тот факт, что на операционные результаты ВР в перспективе могут повлиять санкции против крупнейших российских энергоэкспортёров.
Цены на нефть марки Brent незначительно снизились, но удержались выше отметки $107 за баррель. Ираку пока удаётся поддерживать экспорт нефти на довольно высоком уровне, так как добыча на южных месторождениях не пострадала от боев с исламистами на севере страны. Тем не менее, столица Ливии Триполи погрузилась в практически неконтролируемый хаос, хотя нефтетрейдеры уверяют, что низкая добыча в стране уже учтена в котировках нефти. При этом премьер-министр Израиля Беньямин Нетаньяху предупредил о возможности длительного противостояния в секторе Газа, развеяв надежду на прекращение конфликта в ближайшее время и оказав дополнительную поддержку ценам на «чёрное золото».
Тем не менее, давление на цены оказывали ожидания публикации традиционной еженедельной информации об американских запасах сырой нефти и нефтепродуктов, причём, вся интрига заключается не в самом факте очередного снижения, которое в нынешней ситуации практически предопределено, а в его глубине, которую будет особенно интересно сопоставить со средним уровнем загрузки американских НПЗ. Между тем, стоимость сентябрьских фьючерсов на американскую легкую нефть марки WTI снизилась на NYMEX до $101 за баррель. В свою очередь, цена сентябрьских фьючерсов на североморскую нефтяную смесь марки Brent на лондонской бирже ICE также скорректировалась вниз на 18 центов до $107,32 за баррель.
Владимир Рожанковский, директор аналитического департамента ИГ «Норд-Капитал»
Торговля финансовыми инструментами и (или) криптовалютами сопряжена с высокими рисками, включая риск потери части или всей суммы инвестиций, поэтому подходит не всем инвесторам. Цены на криптовалюты чрезвычайно волатильны и могут изменяться под действием внешних факторов, таких как финансовые новости, законодательные решения или политические события. Маржинальная торговля приводит к повышению финансовых рисков.
Прежде чем принимать решение о совершении сделки с финансовым инструментом или криптовалютами, вы должны получить полную информацию о рисках и затратах, связанных с торговлей на финансовых рынках, правильно оценить цели инвестирования, свой опыт и допустимый уровень риска, а при необходимости обратиться за профессиональной консультацией.
Fusion Media напоминает, что информация, представленная на этом веб-сайте, не всегда актуальна или точна. Данные и цены на веб-сайте могут быть указаны не официальными представителями рынка или биржи, а рядовыми участниками. Это означает, что цены бывают неточны и могут отличаться от фактических цен на соответствующем рынке, а следовательно, носят ориентировочный характер и не подходят для использования в целях торговли. Fusion Media и любой поставщик данных, содержащихся на этом веб-сайте, отказываются от ответственности за любые потери или убытки, понесенные в результате осуществления торговых сделок, совершенных с оглядкой на указанную информацию.
При отсутствии явно выраженного предварительного письменного согласия компании Fusion Media и (или) поставщика данных запрещено использовать, хранить, воспроизводить, отображать, изменять, передавать или распространять данные, содержащиеся на этом веб-сайте. Все права на интеллектуальную собственность сохраняются за поставщиками и (или) биржей, которые предоставили указанные данные.
Fusion Media может получать вознаграждение от рекламодателей, упоминаемых на веб-сайте, в случае, если вы перейдете на сайт рекламодателя, свяжитесь с ним или иным образом отреагируете на рекламное объявление.