Доходность — у ключевых уровней после PPI. Акции ждет более глубокий откат?
Майкл Крамер | 15.03.2024 14:17
Торги на американских рынках акций завершились накануне понижением фондовых индексов после более высоких, чем ожидалось, данных по ценам производителей, которые привели к резкому росту доходности облигаций и доллара, что способствовало увеличению кредитных спредов.
Доходность 10-летних трежерис увеличивалась по ходу дня на 10 базисных пунктов, а это означает, что она снова близка к пробою уровня 4,35%.
Этот уровень выдержал многочисленные проверки на прочность с начала текущего года. При росте выше 4,35% усилятся распродажи на рынке акций.
Доходность 10-летних трежерис — дневной таймфрейм
Скачайте приложение
Индекс CDX High Yield вчера вырос на 8 пунктов до чуть менее 330. О пробое говорить пока рано, но все к этому идет.
Прежде чем мы сможем говорить о дальнейшем увеличении кредитных спредов, этот индикатор должен подняться выше 350. Пока еще не время, но за этим необходимо следить.
CDX High Yield Index
Текущая доходность прибыли S&P 500 изменяется параллельно с индексом CDX. Если индекс CDX HY продолжит повышаться, должна вырасти и доходность прибыли S&P 500.
Акции — это по сути не более чем отражение настроений относительно высокодоходных долговых инструментов.
CDX HY Index
Странно то, что, несмотря на большое «ралли» после ИПЦ, индекс NASDAQ на этой неделе все-таки снизился на 2 базисных пункта.
Сегодня пройдет экспирация опционов, поэтому сессия, вероятно, будет очень активной, и все же я был удивлен тем, что рынок растерял все заработанные при «ралли» позиции.
Ралли в кавычках, потому что, как я объяснял во вторник, этот рост был связан исключительно с резким снижением подразумеваемой волатильности, и правота этой точки зрения, как мне кажется, была доказана.
Мне теперь интересно, будет ли пробит уровень 17 850 и будет ли наконец-то заполнен гэп, образовавшийся после публикации квартальных результатов Nvidia (NASDAQ:NVDA).
NASDAQ 100 – часовой таймфрейм
Тем временем акции Adobe (NASDAQ:ADBE) после закрытия регулярных торгов обвалились на 10%.
Компания прогнозирует квартальную выручку в диапазоне $5,25–5,30 млрд по сравнению с прогнозом аналитиков $5,31 млрд, а этого недостаточно в текущих условиях.
Акции торговались в районе уровня $510 после закрытия регулярной сессии. Уровень $505, похоже, очень важен для бумаг. Пробой этой поддержки позволит гэпу заполниться примерно на 13% ниже цены после закрытия торгов.
Adobe – дневной таймфрейм
Хорошего вам дня.
Торговля финансовыми инструментами и (или) криптовалютами сопряжена с высокими рисками, включая риск потери части или всей суммы инвестиций, поэтому подходит не всем инвесторам. Цены на криптовалюты чрезвычайно волатильны и могут изменяться под действием внешних факторов, таких как финансовые новости, законодательные решения или политические события. Маржинальная торговля приводит к повышению финансовых рисков.
Прежде чем принимать решение о совершении сделки с финансовым инструментом или криптовалютами, вы должны получить полную информацию о рисках и затратах, связанных с торговлей на финансовых рынках, правильно оценить цели инвестирования, свой опыт и допустимый уровень риска, а при необходимости обратиться за профессиональной консультацией.
Fusion Media напоминает, что информация, представленная на этом веб-сайте, не всегда актуальна или точна. Данные и цены на веб-сайте могут быть указаны не официальными представителями рынка или биржи, а рядовыми участниками. Это означает, что цены бывают неточны и могут отличаться от фактических цен на соответствующем рынке, а следовательно, носят ориентировочный характер и не подходят для использования в целях торговли. Fusion Media и любой поставщик данных, содержащихся на этом веб-сайте, отказываются от ответственности за любые потери или убытки, понесенные в результате осуществления торговых сделок, совершенных с оглядкой на указанную информацию.
При отсутствии явно выраженного предварительного письменного согласия компании Fusion Media и (или) поставщика данных запрещено использовать, хранить, воспроизводить, отображать, изменять, передавать или распространять данные, содержащиеся на этом веб-сайте. Все права на интеллектуальную собственность сохраняются за поставщиками и (или) биржей, которые предоставили указанные данные.
Fusion Media может получать вознаграждение от рекламодателей, упоминаемых на веб-сайте, в случае, если вы перейдете на сайт рекламодателя, свяжитесь с ним или иным образом отреагируете на рекламное объявление.