Олег Сыроваткин | 17.04.2023 18:28
Утром понедельника Stoxx Europe 600 обновил годовой максимум, однако запал покупателей быстро иссяк, и индекс вернулся в область закрытия пятницы. По состоянию на 17:25 мск 8 из 11 основных секторов индекса находились в плюсе. Наилучшую динамику показывали производство материалов, промышленность и телекомы. Отставали ИТ, финансы и производство товаров длительного пользования.
В Европе, как и в США, начинается сезон корпоративной отчетности. Есть вероятность того, что ожидания рынка по прибыли компаний окажутся несколько завышенными, учитывая сохраняющиеся риски рецессии. Поэтому рынок акций Европы, который в последнюю пару кварталов показал мощный рост, выглядит несколько уязвимым.
Стратеги Morgan Stanley прогнозируют, что прибыль на акцию европейских компаний сократится в 2023 году на 10% г/г, причем эти ожидания, по их словам, могут оказаться консервативными.
Дивидендная доходность Stoxx Europe 600 составляет 3,3%. Индекс торгуется с коэффициентом 14,0 к прибыли за прошедший год (P/E) и с коэффициентом 12,6 к прогнозной прибыли входящих в него компаний на предстоящий год (прогнозный P/E).
Далее из состава Stoxx Europe 600: 61,8% компаний индекса торгуются выше своей 50-дневной МА, 68,1% торгуются выше своей 100-дневной МА, 75,5% торгуются выше своей 200-дневной МА.
На 17:25 мск:
Вечером понедельника S&P 500 торговался около уровней закрытия пятницы. По состоянию на 17:25 мск 7 из 11 основных секторов индекса находились в плюсе. Наилучшую динамику показывали ИТ, производство товаров длительного пользования и телекомы. Главными аутсайдерами выступали производство материалов, ЖКХ и энергетика.
Индекс рынка жилья NAHB вырос в апреле до 45 п. с 44 п., превысив консенсус на уровне 44 п. Это четвертый месяц роста подряд и самое высокое значение с сентября.
Индекс производственной активности NY Empire State неожиданно вырос в апреле до 10,8 п. с -24,6 п., превысив консенсус на уровне -18,0 п. Это первый рост за последние пять месяцев и самое высокое значение с июля.
В пятницу крупнейшие банки США задали неплохой старт сезону корпоративной отчетности, однако здесь, так же, как и в Европе, ожидается снижение корпоративной прибыли в годовом сопоставлении. Поскольку динамика данного показателя является движущей силой рынка акций, дальнейшие перспективы S&P 500 неочевидны. Мы полагаем, что индекс может продолжить колебаться в широком диапазоне.
Дивидендная доходность S&P 500 составляет 1,7%. Индекс торгуется с коэффициентом 20,1 к прибыли за прошедший год (P/E) и с коэффициентом 17,2 к прогнозной прибыли входящих в него компаний на предстоящий год (прогнозный P/E).
Из состава S&P 500: 54,7% компаний индекса торгуются выше своей 50-дневной МА, 51,3% торгуются выше своей 100-дневной МА, 60,3% торгуются выше своей 200-дневной МА.
На 17:25 мск:
Вечером понедельника цены на нефть находились под некоторым давлением, но продолжали консолидироваться внутри торгового диапазона трех предыдущих сессий. Четыре предыдущих недели котировки Brent и WTI завершили ростом.
Главным фактором слабости сырьевых активов сегодня выступало продолжающееся укрепление доллара, который отыгрывал сильную перепроданность, сформированную в последние недели и месяцы.
В субботу министр финансов Индии Нирмала Ситхараман сообщила в интервью агентству Bloomberg, что ее страна готова покупать российскую нефть выше «потолка» G7 на уровне $60 за баррель. По ее словам, в противном случае Индии придется платить намного больше, чем она может себе позволить, учитывая огромное население и тот факт, что страна импортирует примерно 80% от всей потребляемой нефти.
В пятницу МЭА предупредило о том, что решение ведущих членов ОПЕК+ сократить добычу нефти приведет к болезненному для покупателей росту цен. Однако мы полагаем, что их возможности по поддержке рынка небезграничны, и в случае замедления экономического роста в Китая и рецессии в США альянс ОПЕК+ может вновь оказаться перед необходимостью сокращать добычу. При таком сценарии развития событий котировки Brent могут опуститься ниже $80 за баррель.
На 17:25 мск:
Торговля финансовыми инструментами и (или) криптовалютами сопряжена с высокими рисками, включая риск потери части или всей суммы инвестиций, поэтому подходит не всем инвесторам. Цены на криптовалюты чрезвычайно волатильны и могут изменяться под действием внешних факторов, таких как финансовые новости, законодательные решения или политические события. Маржинальная торговля приводит к повышению финансовых рисков.
Прежде чем принимать решение о совершении сделки с финансовым инструментом или криптовалютами, вы должны получить полную информацию о рисках и затратах, связанных с торговлей на финансовых рынках, правильно оценить цели инвестирования, свой опыт и допустимый уровень риска, а при необходимости обратиться за профессиональной консультацией.
Fusion Media напоминает, что информация, представленная на этом веб-сайте, не всегда актуальна или точна. Данные и цены на веб-сайте могут быть указаны не официальными представителями рынка или биржи, а рядовыми участниками. Это означает, что цены бывают неточны и могут отличаться от фактических цен на соответствующем рынке, а следовательно, носят ориентировочный характер и не подходят для использования в целях торговли. Fusion Media и любой поставщик данных, содержащихся на этом веб-сайте, отказываются от ответственности за любые потери или убытки, понесенные в результате осуществления торговых сделок, совершенных с оглядкой на указанную информацию.
При отсутствии явно выраженного предварительного письменного согласия компании Fusion Media и (или) поставщика данных запрещено использовать, хранить, воспроизводить, отображать, изменять, передавать или распространять данные, содержащиеся на этом веб-сайте. Все права на интеллектуальную собственность сохраняются за поставщиками и (или) биржей, которые предоставили указанные данные.
Fusion Media может получать вознаграждение от рекламодателей, упоминаемых на веб-сайте, в случае, если вы перейдете на сайт рекламодателя, свяжитесь с ним или иным образом отреагируете на рекламное объявление.