Нефть-доллар: текущая динамика и ожидания рынка
Юрий Папшев | 11.11.2021 14:37
В среду цена на нефть довольно резко снизилась. Так участники нефтяного рынка отреагировали на информацию о росте запасов нефти в США на прошлой неделе, а также на укрепление доллара.
Как сообщили вчера в Управлении энергетической информации (EIA) Минэнерго США, запасы нефти на неделе 30 октября – 5 ноября увеличились на величину меньше прогноза, на 1 млн баррелей, до 435,1 млн баррелей (прогноз предполагал увеличение запасов нефти на 1,3 млн баррелей). При этом, запасы нефти в США остаются примерно на 7% ниже среднего 5-летнего значения, что является умеренно позитивным фактором для нефтяных котировок. При этом запасы бензина и других нефтепродуктов сократились больше ожидаемого.
Скачайте приложение
Тем не менее, котировки нефти снизились в среду. Так, фьючерсы на нефть WTI снизились на 3,7%, или на 3,5 доллара, до 80.13 долларов за баррель.
Основной причиной этому стало резкое укрепление доллара. Вчера он вырос до 15-месячного максимума против других валют, а индекс доллара DXY вырос на 0,2%, до 94.90, самого высокого уровня с конца июля 2020 года, и сегодня фьючерсы DXY предпринимают попытку вырасти выше отметки 95.10. Теперь участники рынка закладывают в котировки более высокую вероятность повышения процентных ставок в США в 2022 году. Причиной пересмотра ожиданий рынка стали данные по инфляции, представленные в среду.
Опубликованный вчера индекс потребительских цен (CPI) США в октябре подскочил на 6,2% (в годовом выражении), что стало самым сильным ростом показателя за последние более чем 30 лет. Прогноз был +5,8% после роста в сентябре на +5,4%. Базовый CPI, исключающий волатильные цены на продукты питания и энергоносители, вырос на +0,6% и на +4,6% по сравнению с октябрем прошлого года. Это самый большой рост базовых цен с 1991 года.
Руководство Федеральной резервной системы продолжает считать, что ускорение инфляции будет временным. Но достигшая максимума за последние более чем 30 лет инфляция в США усилила опасения инвесторов насчет ценового давления в мировой экономике. Превысившие прогноз данные по инфляции повышают вероятность ужесточения политики ФРС.
Между тем, согласно данным Минтруда США, также опубликованным в среду, число первичных заявок на получение пособия по безработице снизилось до 267 тыс. по сравнению с 271 тыс. неделей ранее, что соответствует докризисным уровням.
Теперь инвесторы задаются вопросом не только о том, приступит ли ФРС к повышению процентной ставки уже в следующем году, но и о сроках и масштабах этого повышения.
Между тем, в октябре цены на энергоносители продемонстрировали один из самых значительных месячных приростов, поднявшись на 4,8%. Цены на бензин выросли на 6,1%, тогда как газ для коммунальных нужд подорожал на 6,6%. Рост цен наблюдался также на фоне оживления экономической активности по всему миру после смягчения коронавирусных ограничений. Нефтяные котировки с начала года поднялись более чем на 70%, а цены на бензин в США за год выросла до 3,40 доллара за галлон с 2,12 доллара за галлон.
В октябрьском ежемесячном отчете Международного энергетического агентства (IEA) говорилось, что стремительный рост цен на природный газ и уголь способствует увеличению спроса на нефть со стороны электростанций и предприятий обрабатывающей промышленности. На фоне продолжающегося энергетического кризиса спрос на нефть в ближайшие месяцы может увеличиться на 500 000 баррелей в день, сообщили аналитики IEA.
“Острая нехватка природного газа, СПГ и угля в условиях восстановления мировой экономики спровоцировала стремительный рост цен на энергоносители и широкомасштабный переход на использование нефти и нефтепродуктов для генерации электроэнергии”, - отметили в IEA.
Теперь участники нефтяного рынка обратят внимание на публикацию в пятницу (в 17:00 GMT) еженедельного отчёта по нефтяным платформам от нефтесервисной компании Baker Hughes. Предыдущие данные от Baker Hughes отразили рост числа активных буровых установок до 450 единиц (против 445, 433, 428, 421, 411, 401, 394, 410, 405, 397 в предыдущие отчетные периоды).
Очевидно, что число нефтедобывающих компаний в США вновь растет, что является негативным фактором для нефтяных цен. Их очередной рост также окажет негативное влияние на нефтяные котировки, однако, будет иметь лишь краткосрочный характер.
В целом, несмотря на вчерашнее снижение, аналитики нефтяного рынка считают, что цены на энергоносители будут сохраняться в районе текущих уровней и выше, и в холодный зимний период ситуация может ухудшиться, хотя глобального дефицита нефти не наблюдается, несмотря на ограниченные поставки нефти странами ОПЕК+.
Сегодня, 11 ноября в США национальный выходной по случаю Дня ветеранов; банки будут закрыты, но рынки акций на NYSE и NASDAQ в этот день работают в обычном режиме. Торги на бирже CME, на которой торгуются наиболее ликвидные фьючерсные и опционные контракты (например, фьючерсы на S&P или на нефть WTI) также будут проходить стандартно. В США будут закрыты рынки облигаций.
Уровни поддержки: 79.56, 78.00, 71.60, 68.50
Уровни сопротивления: 81.32, 83.30, 84.93
Торговые рекомендации
WTI Oil: Sell Stop 78.80. Stop-Loss 81.35. Take-Profit 78.00, 71.60, 68.50
Buy Stop 81.35. Stop-Loss 78.80. Take-Profit 83.30, 84.93, 85.00, 86.00
Торговля финансовыми инструментами и (или) криптовалютами сопряжена с высокими рисками, включая риск потери части или всей суммы инвестиций, поэтому подходит не всем инвесторам. Цены на криптовалюты чрезвычайно волатильны и могут изменяться под действием внешних факторов, таких как финансовые новости, законодательные решения или политические события. Маржинальная торговля приводит к повышению финансовых рисков.
Прежде чем принимать решение о совершении сделки с финансовым инструментом или криптовалютами, вы должны получить полную информацию о рисках и затратах, связанных с торговлей на финансовых рынках, правильно оценить цели инвестирования, свой опыт и допустимый уровень риска, а при необходимости обратиться за профессиональной консультацией.
Fusion Media напоминает, что информация, представленная на этом веб-сайте, не всегда актуальна или точна. Данные и цены на веб-сайте могут быть указаны не официальными представителями рынка или биржи, а рядовыми участниками. Это означает, что цены бывают неточны и могут отличаться от фактических цен на соответствующем рынке, а следовательно, носят ориентировочный характер и не подходят для использования в целях торговли. Fusion Media и любой поставщик данных, содержащихся на этом веб-сайте, отказываются от ответственности за любые потери или убытки, понесенные в результате осуществления торговых сделок, совершенных с оглядкой на указанную информацию.
При отсутствии явно выраженного предварительного письменного согласия компании Fusion Media и (или) поставщика данных запрещено использовать, хранить, воспроизводить, отображать, изменять, передавать или распространять данные, содержащиеся на этом веб-сайте. Все права на интеллектуальную собственность сохраняются за поставщиками и (или) биржей, которые предоставили указанные данные.
Fusion Media может получать вознаграждение от рекламодателей, упоминаемых на веб-сайте, в случае, если вы перейдете на сайт рекламодателя, свяжитесь с ним или иным образом отреагируете на рекламное объявление.