Заслуживает ли Enbridge с дивдоходностью 7% место в вашем портфеле?
Investing.com | 31.08.2021 11:36
У тех, кто находится в поиске качественной компании с дивидендами и высокой доходностью, выбор сегодня весьма ограничен. После продолжавшегося год безудержного ралли фондовых рынков доходность некоторых из лучших акций с дивидендами сейчас находится лишь в нижней части диапазона 0-10%.
Средняя дивидендная доходность у входящих в расчетную базу S&P 500 компаний составляет всего 2%. Однако если вы готовы расширить охват и не ограничиваться одним только американским рынком, вы сможете отыскать несколько компаний, предлагающих приличную доходность и при этом не обремененных повышенными рисками.
Скачайте приложение
На канадском рынке одной из таких компаний является базирующаяся в Калгари Enbridge (NYSE:ENB), крупнейший оператор нефтяных и газовых трубопроводов в Северной Америке. Давайте посмотрим, что делает Enbridge сильным кандидатом для включения в инвестиционный портфель.
h2 Широкий экономический ров/h2Исследования показывают, что компании-поставщики базовых услуг, таких как электро- и газоснабжение, связь и здравоохранение, демонстрируют динамику лучше широкого рынка во время экономических спадов и рецессий.
Такие компании продолжают генерировать наличность и распределять большую ее часть в виде дивидендов. Вдобавок к этому, у Enbridge «широкий экономический ров». Этот термин, используемый для описания бизнесов с огромным конкурентным преимуществом, был придуман Уорреном Баффетом.
Enbridge ведет операции по всей Северной Америке, поддерживая экономику и удовлетворяя потребность потребителей в энергоносителях. На долю Enbridge приходится порядка двух третей объема канадского экспорта нефти в США. Компания также транспортирует около 20% потребляемого в США природного газа и является оператором третьего крупнейшего газораспределительного бизнеса в Северной Америке по количеству обслуживаемых потребителей.
Денежные потоки Enbridge удачно диверсифицированы как по бизнес-направлениям, так и по регионам, что помогает компании лучше других справляться с текущими экономическими проблемами.
В частности, бизнес транспортировки, дистрибуции и хранения газа, на долю которого приходится около 30% денежных потоков Enbridge, защитил компанию во время пандемии и позволил ей продолжить дивидендные выплаты, когда произошло повсеместное снижение потребления нефти.
Выручка Enbridge во втором квартале подскочила почти на 38% до $10,9 миллиарда, тогда как годом ранее она составляла около $8 миллиардов. Компания также подтвердила прогноз по прибыли EBITDA на 2021 финансовый год, согласно которому, показатель составит от $13,9 миллиарда до $14,3 миллиарда, а прогноз по распределяемому денежному потоку в диапазоне от $4,70 до $5 в перерасчете на акцию.
В течение последних трех лет Enbridge проводила реструктуризацию, продавая активы, чтобы сфокусироваться на ключевых направлениях, и выплачивала долги. Долгосрочные инвесторы, целью которых является зарабатывание стабильного, постоянно растущего дохода, должны выиграть от этих инициатив.
В июне Enbridge продала долю в монреальском газораспределительном предприятии за 1,14 миллиарда канадских долларов (906,4 миллиона долларов США) наличными. Компания при этом поставила перед собой цель удерживать соотношение долга к EBITDA на уровне 4,5-5. В число других приоритетов входит увеличение дивиденда, завершение в этом году крупного проекта по расширению нефтепровода и наращивание бизнеса возобновляемой энергии.
h2 Послужной список по части выплаты дивидендов/h2У Enbridge, акции которой завершили вчерашнюю сессию на отметке $39,53, богатый послужной список по части выплаты дивидендов. В течение последних 26 лет компания увеличивала выплаты темпами 10% в год. Текущая дивидендная доходность составляет порядка 7%, что означает квартальные выплаты в размере $0,6675.
Enbridge прогнозирует увеличение распределяемых денежных потоков за период по 2023 год включительно на 5-7%. Компания при этом предполагает выплачивать в виде дивидендов 60-70% от распределяемого денежного потока, что означает стабильность выплат.
h2 Подведем итоги/h2Акции Enbridge продемонстрировали мощное ралли в этом году, повысившись на 23% и существенно опередив результат по биржевому индексу iShares U.S. Utilities ETF (NYSE:IDU). Несмотря на впечатляющий рост, дивидендная доходность компании остается привлекательной. Enbridge — хороший выбор для инвесторов, желающих иметь в своем портфеле сильный, генерирующий стабильный доход актив.
Торговля финансовыми инструментами и (или) криптовалютами сопряжена с высокими рисками, включая риск потери части или всей суммы инвестиций, поэтому подходит не всем инвесторам. Цены на криптовалюты чрезвычайно волатильны и могут изменяться под действием внешних факторов, таких как финансовые новости, законодательные решения или политические события. Маржинальная торговля приводит к повышению финансовых рисков.
Прежде чем принимать решение о совершении сделки с финансовым инструментом или криптовалютами, вы должны получить полную информацию о рисках и затратах, связанных с торговлей на финансовых рынках, правильно оценить цели инвестирования, свой опыт и допустимый уровень риска, а при необходимости обратиться за профессиональной консультацией.
Fusion Media напоминает, что информация, представленная на этом веб-сайте, не всегда актуальна или точна. Данные и цены на веб-сайте могут быть указаны не официальными представителями рынка или биржи, а рядовыми участниками. Это означает, что цены бывают неточны и могут отличаться от фактических цен на соответствующем рынке, а следовательно, носят ориентировочный характер и не подходят для использования в целях торговли. Fusion Media и любой поставщик данных, содержащихся на этом веб-сайте, отказываются от ответственности за любые потери или убытки, понесенные в результате осуществления торговых сделок, совершенных с оглядкой на указанную информацию.
При отсутствии явно выраженного предварительного письменного согласия компании Fusion Media и (или) поставщика данных запрещено использовать, хранить, воспроизводить, отображать, изменять, передавать или распространять данные, содержащиеся на этом веб-сайте. Все права на интеллектуальную собственность сохраняются за поставщиками и (или) биржей, которые предоставили указанные данные.
Fusion Media может получать вознаграждение от рекламодателей, упоминаемых на веб-сайте, в случае, если вы перейдете на сайт рекламодателя, свяжитесь с ним или иным образом отреагируете на рекламное объявление.