График дня: техническая картина предвещает снижение Home Depot
Investing.com | 20.05.2020 17:24
Финансовые результаты Home Depot за первый квартал 2020 года, опубликованные во вторник, были неоднозначными. Показатели выручки и сопоставимых продаж превзошли ожидания, тогда как по прибыли сеть товаров для дома и ремонта не дотянула до прогноза.
Результатом стала распродажа акций, которые растеряли 2-процентный прирост понедельника и завершили торги вторника снижением на 3% до отметки $238,10.
Да, продажи растут. Home Depot (NYSE:HD) — один из немногих ритейлеров, который продолжал работу в условиях карантина, что сохранило трафик в его магазинах. Но в то же время прибыль снизилась.
Скачайте приложение
Компания объясняет ухудшение показателя дополнительными расходами на обеспечение мер безопасности, продлением перерывов, дополнительными выплатами сотрудникам и льготами для работников и их семей. Трейдеров подобная щедрость не впечатлила.
Мы также полагаем, что у распродажи есть еще одна веская причина. Home Depot присоединилась к компаниям, которые решили не публиковать прогнозы в период пандемии. Мало того, что прогнозы являются критически важным компонентом формирования ожиданий инвесторов и процедуры принятия инвестиционного решения, этот шаг также бросает тень на недавний оптимизм.
Если сама компания не готова предоставить прогнозы, то как инвесторы могут оценивать ситуацию? Тот факт, что все больше и больше компаний опускают этот важный раздел в своих публикациях, аналитикам и инвесторам становится все труднее озвучивать позитивные прогнозы, поскольку их обоснованность оказывается под вопросом.
С другой стороны, мы уже видели, что с акциями могут сделать пессимистичные прогнозы компаний: слабые ожидания руководства Walmart (NYSE:WMT) привели к обвалу акций в декабре 2016 года примерно на 20%, несмотря на то, что компания на регулярной основе превосходила прогнозы аналитиков.
Если фундаментальная картина для Home Depot не внушает оптимизма, то баланс спроса и предложения может отражать еще более мрачную картину. Инвесторы могут умерить свой оптимизм.
Вчерашнее 3-процентное снижение завершило формирование «вечерней звезды»: медвежьего шаблона разворота, состоящего из композиции трех свечей. Наличие гэпа между второй свечой и остальными увеличивает силу сигнала, поскольку решимость «медведей» наткнулась на столь же сильную реакцию «быков». Ни одна из сторон рынка не занимается последовательным продвижением цен. Фактически, цены мечутся из стороны в сторону, провоцируя неразбериху.
Тот факт, что нисходящий гэп был шире, а верхняя тень третьей свечи короче, чем первой, предполагает больший ажиотаж на распродаже, чем на покупке. С другой стороны, сама третья свеча модели существенно короче первой, что смягчает ее «медвежий» характер.
Предположительно, цена нашла поддержку выше линии восходящего тренда, берущей начало с мартовского дна и охраняемой 200-периодной DMA.
С учетом всех факторов, наибольшую значимость модели придает ее расположение на самой вершине гигантского флага, берущего начало в январе 2018 года (аналогичную картину можно было увидеть на графике S&P 500 в июле прошлого года).
h2 Торговые стратегии/h2Консервативные трейдеры, скорее всего, будут ждать формирования серии нисходящих пиков и провалов (для открытия короткой позиции) или восходящего пробоя флага (для покупки).
Умеренные трейдеры, вероятно, откроют короткие позиции на закрытии ниже линии восходящего тренда и 200-периодной DMA.
Агрессивные трейдеры могут продать уже сейчас, с учетом того, что они осознают риски, составили подробный торговый план и готовы к убыткам.
Пример позиции
- Вход: $240
- Стоп-лосс: $250
- Риск: $10
- Таргет: $200
- Прибыль: $40
- Отношение риска к прибыли: 1:4
Торговля финансовыми инструментами и (или) криптовалютами сопряжена с высокими рисками, включая риск потери части или всей суммы инвестиций, поэтому подходит не всем инвесторам. Цены на криптовалюты чрезвычайно волатильны и могут изменяться под действием внешних факторов, таких как финансовые новости, законодательные решения или политические события. Маржинальная торговля приводит к повышению финансовых рисков.
Прежде чем принимать решение о совершении сделки с финансовым инструментом или криптовалютами, вы должны получить полную информацию о рисках и затратах, связанных с торговлей на финансовых рынках, правильно оценить цели инвестирования, свой опыт и допустимый уровень риска, а при необходимости обратиться за профессиональной консультацией.
Fusion Media напоминает, что информация, представленная на этом веб-сайте, не всегда актуальна или точна. Данные и цены на веб-сайте могут быть указаны не официальными представителями рынка или биржи, а рядовыми участниками. Это означает, что цены бывают неточны и могут отличаться от фактических цен на соответствующем рынке, а следовательно, носят ориентировочный характер и не подходят для использования в целях торговли. Fusion Media и любой поставщик данных, содержащихся на этом веб-сайте, отказываются от ответственности за любые потери или убытки, понесенные в результате осуществления торговых сделок, совершенных с оглядкой на указанную информацию.
При отсутствии явно выраженного предварительного письменного согласия компании Fusion Media и (или) поставщика данных запрещено использовать, хранить, воспроизводить, отображать, изменять, передавать или распространять данные, содержащиеся на этом веб-сайте. Все права на интеллектуальную собственность сохраняются за поставщиками и (или) биржей, которые предоставили указанные данные.
Fusion Media может получать вознаграждение от рекламодателей, упоминаемых на веб-сайте, в случае, если вы перейдете на сайт рекламодателя, свяжитесь с ним или иным образом отреагируете на рекламное объявление.